【台積電營收】深入回顧護國神山 2020 一整年產業表現!

台積電 2020 年第四季合併營收約新台幣 3,6153 億元。資本支出上看 280 億美元也完全高於外界推測,代表台積電對未來的技術布局信心十足。
評論
Photo Credit: Shutterstock / 達志影像
Photo Credit: Shutterstock / 達志影像
評論

號稱「護國神山」的台積電在上週四(14 日)舉行法說會,不僅公告去年的成績單,也展望今年的發展與趨勢。法說會中可見多項正面訊息,不僅財報方面成績單十分亮眼,資本支出上看 280 億美元也完全高於外界推測,代表台積電對未來的技術布局信心十足。

想要練英聽的,可以直接收看完整版法說會:

台積電第四季財報

台積電公布在上週四(14 日)公布去年第四季營收,合併營收約新台幣 3615.3億元,稅後純益約新台幣 1,427 億 7 千萬元,年增 22%。每股盈餘(EPS)為 5.51 元(折合美國存託憑證每單位為 0.97美元),皆創歷年單季新高。2020 年的全年營收則達 1 兆 3392.5 億元,也是歷年新高,可說雙創佳績。

與 2019 年的 Q4 比較,2020 年的 Q4 營收增加了 14.0%,每股盈餘也飛升 23.0%,成長了不少。而與 2020 年 Q3 也就是上一季比較來看,Q4 營收增加了 1.4%,稅後純益增加了 4.0%,也是呈現爬升的趨勢。

台積電2020每月營收表
台積電 2020 年每月營收表。(單位:千元)

資本支出

在上週法說會中,台積電在 2021 年預估的資本支出為 250 到 280 億美元,其中 80% 將用於先進製程,其他則用於特殊製程、先進封測及光罩。此數字優於市場預測的 220 億美元。比較去年的資本支出 172.4 億美元,等於年增 45% 到 62.4%,如此高數字跌破不少人眼鏡。

資本支出意味著台積電「投資自己」的意義,為了增進企業的長期競爭力,而做出的資金分配策略。而台積電更表示 80% 支出將用於先進製程,代表其看好未來趨勢技術,包含 5G、物聯網等的先進技術革命。

根據台積電的說法,提升資本支出的原因,主要是以下四項因素:技術領先、彈性並反應需求的製造能力、保有客戶信任、獲取適當的報酬。

佔比怎麼成長

法1
先進製程的 2020 年 Q4 佔比。

在圖表中,可以很明顯地看到 5 奈米的營收從原本的 0%,至 12 月起飛,最終佔 Q4 營收的 20%,成長幅度相當地高。5 奈米製程的主要產品為 5G 的處理器、CPU、GPU、FPGA,也因為蘋果的 M1 處理器搭載台積電的 5 奈米製程,預測今年的需求將更加強勁。雖然華為已從台積電原先的 5 奈米客戶名單中剔除,但因為其他廠商迅速補足訂單需求,讓 5 奈米製程的業務迅速起飛。

另外佔比越來越重要的還有 7 奈米製程,一季比一季重要,到 2020 年 Q4 已經成為營收 29% 的來源了。

法2
比較 2019 年與 2020 年的先進製程營收佔比。

比較兩年的營收佔比,最突出的還是 5 奈米製程的成長,而 16 奈米、28 奈米也有向上攀升的趨勢。

法3
2020 年的營收比例與增減率。

在科技使用上,消費性電子平台(DCE)成長幅度最高,相比去年達 29%,可能與疫情造成電商成購物主流,以及疫情下的企業數位轉型有關。而汽車用途(+27%)、智慧型手機(+13%)也有兩位數的成長。呈現逆成長的是物聯網(-13%)、HPC 高效能運算(-14%)。

但在總體營收比例上,智慧型手機與 HPC 高效能運算仍是撐起台積電一片天的項目。

爬梳「護國神山」2020 年產業脈動

台積電如何成為台灣的護國神山,在疫情重創世界經濟時逆勢成長?INSIDE 將帶你一同回顧、爬梳過去一年的台積電產業新聞。

2020.1

這個時候疫情還沒全球爆發,台積電除了公布 2019 年的成績單外,也積極為 2020 年鋪路。包含因應中美貿易戰,台積電針對華為被禁此事努力調整供貨變化,以及針對蘋果新機發布的晶片訂單。

2020.2

二月主要就是延續一月趨勢,在中美貿易戰與先進製程這兩項努力。

2020.3

三月開始疫情進入全球傳播的階段,也連帶著影響台積電的進展。與三星有激烈決戰的 3 奈米製程,是半導體產業龍頭的關鍵戰役,但因為疫情必須延後試產行程,讓雙強爭鬥更添張力。

2020.4

雖然疫情攪局,但台積電 2020 年 Q1 營收累計 3,106 億元,比去年同期成長 42%。

2020.5

台積電正式宣布在美國亞利桑那州興建先進晶圓廠,採用 5 奈米製程,月產能預計為 20,000 片晶圓,創造超過 1,600 個高科技專業工作機會。該晶圓廠將於 2021 年動工,於 2024 年開始量產。

2020.7

很快地時間來到年中,台積電公布 Q2 財報,毛利率攀升 53%,營益率 42.2%,均優於財測。並且也運用資本支出來擴充先進封裝產線,藉以綁住蘋果、英特爾等大客戶訂單。

2020.8

中美貿易戰從年初吵到年終,終於拍板決定台積電「斷供」華為晶片。而 2 奈米製程也有新進展,廠區確定留守台灣新竹寶山第二期計劃用地,而 5 奈米及 3 奈米都將在南科規劃生產。

2020.9

美國傳要把中國半導體廠中芯國際(SMIC)列入貿易黑名單,讓其他半導體廠皆受惠。而 iPad Air 是第一個採用 5 奈米 A14 晶片的蘋果產品,帶動台股指數直衝萬三關卡!另外上月才決定要在新竹設廠的 2 奈米製程也傳捷報,預估 2023 年下半年可望進入風險性試產,2024 年正式量產。

2020.10

時光飛快,Q3 財報釋出,稅後淨利新台幣 1373.1 億元,季增 13.6%,並創歷史新高紀錄,每股純益 5.3 元。內政部也公布歸化國籍高級專業人才審查會審查結果,美國籍的台積電研發副總經理曹敏通過審查,歸化成為台灣人。曹敏成功開發 20 奈米,也協助開發 10 奈米,是台積電先進製程的功臣。

2020.11

手持台積電股票的,這個月應該做夢也笑出來。其 ADR 飆漲 6.5%,17 日早盤衝破 500 元大關,漲幅最高達 4.5%,市值也達到 13.12 兆元,續寫歷史新紀錄。競爭對手三星不惶多讓,揚言 3 奈米晶片將於 2022 年起量產,追上台積電進度。

2020.12

外傳蘋果將加入電動車行列,而搭檔台積電也將加入開發自駕車晶片行列。台積電董事長劉德音親自打臉砍單假新聞,而蘋果計畫今年提升 iPhone 產量 30%,也用證據闢謠。雖然持續衝刺先進製程,但「缺工」成台積電的重要課題。

核稿編輯:Chris